Liquidez corrente: como analisar o índice nos investimentos?
Entenda o que é liquidez corrente, como funciona e qual a importância dessa medida financeira para empresas e investidores.
A liquidez corrente ajuda a avaliar a capacidade financeira de uma corporação no curto prazo. Quanto maior ela for, melhor.
Liquidez corrente é como a empresa se prepara para pagar as contas em dia no curto prazo. Em outras palavras, é como se você olhasse para a sua carteira e visse quanto dinheiro tem para pagar as dívidas que vencem em breve. Se você conseguir cobrir tudo que precisa no curto prazo, significa que sua liquidez corrente é alta.
Assim, se uma empresa tiver alta liquidez corrente, ela está bem administrada e tem boa saúde financeira. Logo, é seguro investir nela, pois há menos chances de você perder seu investimento.
Quer entender mais sobre o assunto? Continue a leitura e tire as suas principais dúvidas!
O que é liquidez corrente?
A liquidez corrente é uma medida financeira que avalia a capacidade de uma empresa pagar suas obrigações de curto prazo. Para entender isso, olhamos para estes dois grupos:
- ativos circulantes — tudo que a empresa possui que pode ser transformado em dinheiro rapidamente, como dinheiro em caixa;
- passivos circulantes — todas as dívidas e contas que a empresa deve pagar no curto prazo, como contas de fornecedores ou empréstimos.
Então, o índice de liquidez corrente compara quanto a empresa tem de ativos circulantes com quanto ela deve em passivos circulantes. Se ela tem mais recursos do que dívidas, é provável que possa pagar suas contas. Caso contrário, pode ser um sinal de problemas nas finanças.
Qual é a diferença da liquidez corrente para outros índices de liquidez?
A principal diferença entre a liquidez corrente e os outros índices de liquidez é o período em que as obrigações financeiras precisam ser pagas. Créditos: Freepik
A principal diferença entre a liquidez corrente e os outros índices de liquidez é o período em que as obrigações financeiras precisam ser pagas. Entenda!
Liquidez corrente
Concentra-se nos compromissos de curto prazo da empresa. Ela compara os ativos circulantes — recursos que a empresa pode converter rapidamente em dinheiro — com os passivos circulantes — dívidas que vencem em breve.
Liquidez seca
Olha para a capacidade de pagamentos de curto prazo, mas considera apenas os ativos circulantes que são convertíveis em dinheiro imediatamente, excluindo estoques. Isso traz uma visão mais conservadora do potencial de pagamento do negócio.
Liquidez imediata
Foca nas obrigações de curto prazo, mas avalia apenas os ativos líquidos, como o dinheiro em caixa. Isso mostra a competência da corporação no que se refere a pagar suas dívidas imediatamente, sem depender de outros recursos.
Liquidez geral
A liquidez geral avalia a capacidade da corporação de quitar todas as suas obrigações de curto e longo prazo. Isso inclui ativos fixos, como propriedades e equipamentos, além de dívidas com vencimento mais adiante.
Qual é a importância da liquidez corrente?
A liquidez corrente é importante por trazer uma visão rápida sobre a saúde financeira de um negócio. A seguir, confira os principais pontos de importância dessa medida.
Avalia a capacidade de pagamento
A liquidez corrente mostra se uma empresa pode pagar suas contas de curto prazo, informação fundamental para os investidores tomarem decisões. Afinal, se o negócio que recebe o investimento paga as dívidas facilmente, ele tende a ser financeiramente estável e oferecer retornos mais seguros.
Indicador de saúde financeira
Uma alta liquidez corrente sugere que a empresa está bem preparada para enfrentar despesas inesperadas ou emergências, como uma pandemia, por exemplo. Isso é tranquilizador para os investidores, ao reduzir o risco de inadimplência ou dificuldades financeiras.
Proteção contra juros e multas
Se uma empresa não pagar suas contas a tempo, pode enfrentar juros mais altos e possíveis multas por atraso. Portanto, a liquidez corrente ajuda os investidores a evitar empresas que possam enfrentar esses problemas, protegendo seus retornos de investimento.
Tomada de decisão informada
Ao considerar a liquidez corrente, os investidores fazem escolhas mais informadas sobre onde colocar seu dinheiro. Ou seja, uma empresa com boa liquidez corrente é vista como uma opção mais segura e atraente para investir. Porém, ainda é preciso analisar esse índice com outros aspectos além da liquidez corrente.
Como calcular a liquidez corrente?
Calcular a liquidez corrente é simples:
- Reúna as informações necessárias — anote o total de ativos circulantes (AC) e o total de passivos circulantes da empresa (PC);
- Aplique a fórmula* — divida o total de ativos circulantes pelo total de passivos circulantes;
- Se o resultado for maior que 1, a empresa tem mais ativos do que dívidas de curto prazo, valor considerado positivo;
- Caso o produto seja igual a 1, os ativos e passivos de curto prazo estão equilibrados;
- Se o resultado for inferior a 1, a empresa pode ter dificuldades em quitar suas dívidas de curto prazo.
*A fórmula é: LC = AC / PC
Quando usar o índice de liquidez?
O índice de liquidez corrente pode ser usado em diversos contextos, entre eles:
- Tomada de decisões de investimento — a liquidez corrente ajuda a determinar se a empresa está financeiramente estável;
- Análise e concessão de empréstimos e crédito — credores podem usar a liquidez corrente para avaliar o potencial de uma empresa pagar um empréstimo ou crédito;
- Acompanhamento da saúde financeira ao longo do tempo — monitorar a liquidez corrente ao longo do tempo permite identificar tendências e variações na capacidade de pagamento.
Como analisar o índice de liquidez corrente ao investir?
Para analisar o índice de liquidez corrente ao investir, além de utilizar a fórmula, é preciso:
- Compreender o conceito — entenda o que é liquidez corrente e por que é importante. Quanto maior o índice, melhor;
- Comparar com o setor — se a liquidez corrente da empresa for mais alta do que a média do setor, ela pode estar em boa situação financeira;
- Analisar a tendência ao longo do tempo — observe se a liquidez corrente da empresa melhora ou piora ao longo do tempo;
- Considerar outros fatores — avalie lucratividade, endividamento e perspectivas de crescimento, ao tomar decisões de investimento;
- Avaliar o contexto — por exemplo, se a empresa estiver em uma crise temporária, uma liquidez corrente mais baixa pode ser compreensível.
Portanto, para fazer uma análise informada dessa medida financeira, sempre considere o contexto do mercado e analise outros fatores antes de tomar decisões de investimento.
Qual o impacto da liquidez corrente no valor da empresa?
Comparar a liquidez corrente de uma empresa com a de seus concorrentes ajuda a entender sua posição no mercado. Empresas com liquidez corrente mais alta que a média do setor são vistas como mais capazes de enfrentar dificuldades financeiras, o que aumenta seu valor aos olhos dos investidores.
Em resumo, a liquidez corrente é um sinal de boa gestão e estabilidade financeira, influenciando diretamente a confiança dos investidores e o valor da empresa no mercado.
Resumindo
O que significa liquidez corrente?
A liquidez corrente é uma medida que ajuda a avaliar a capacidade financeira de uma corporação no curto prazo. Ela mostra a competência da empresa em honrar com seus compromissos financeiros.
O que significa liquidez corrente maior que 1?
A liquidez corrente maior que 1 significa que a empresa tem mais ativos circulantes do que passivos circulantes, o que é positivo. Afinal, indica que ela pode pagar suas dívidas de curto prazo com facilidade.
Quanto maior a liquidez, melhor?
Sim, quanto maior a liquidez, melhor. Isso significa que a empresa tem mais capacidade de pagar suas dívidas de curto prazo e outras obrigações financeiras imediatas.