Como calcular a taxa de retorno de um título de renda fixa?
Calcular a taxa de retorno de investimento de renda fixa ajuda a avaliar melhores oportunidades de ganha financeiro e a tomar melhores decisões.
Calcular a taxa de retorno de investimento ajuda a avaliar oportunidades de ganho financeiro, gerenciar riscos, evitar perdas desnecessárias, acompanhar o desempenho do valor investido, entre outros aspectos.
Ao investir em renda fixa, existem diversas opções de pagamentos, como prefixados, pós-fixados e títulos atrelados ao IPCA. Por isso, é importante saber quais oferecem a melhor taxa de retorno de investimento para descobrir a opção mais vantajosa conforme seu perfil.
Quer dizer, cada tipo de título de renda fixa tem características específicas que podem satisfazer mais um perfil de investidor do que outro. Por exemplo, se você busca estabilidade e previsibilidade, os títulos prefixados podem ser a melhor opção.
Assim, acompanhe o artigo abaixo e saiba mais sobre a taxa de retorno de investimento para tomar melhores decisões financeiras!
Sumário
- O que é a taxa de retorno de investimento?
- Por que calcular o retorno sobre o investimento antes de investir?
- Como calcular a taxa de retorno de investimento em renda fixa?
- Como calcular a taxa de retorno em renda fixa com a planilha Nord?
O que é a taxa de retorno de investimento?
A taxa de retorno de investimento é uma medida que indica o quanto você pode ganhar financeiramente, comparado ao valor inicial investido. Ou seja, essa é uma maneira de avaliar o desempenho e a rentabilidade de um investimento de forma simples, na qual você identifica o percentual da aplicação que retornará como rendimento.
Por exemplo, suponha que você investiu R$ 1 mil em ações de uma empresa. Após um ano, o valor delas aumentou para R$ 1.2 mil. Além disso, você recebeu R$ 50 em dividendos durante o ano. Totalizando um lucro de R$ 250 na operação, quando os papéis da companhia foram vendidos.
Isso significa que seu investimento de R$ 1 mil gerou um retorno de 25% em um ano, o que é um bom indicativo de rentabilidade.
Por que calcular o retorno sobre o investimento antes de investir?
Calcular a taxa de retorno de investimento serve para garantir que você tome decisões financeiras conscientes, usando seus recursos da melhor maneira possível. Por exemplo, entender o retorno estimado ajuda a:
- avaliar oportunidades de investimento - é possível comparar diferentes rentabilidades e escolher aquela que oferece o melhor potencial de retorno, conforme seus objetivos financeiros e perfil de investidor;
- planejar metas financeiras - você consegue determinar quanto tempo leva para alcançar suas metas financeiras, fornecendo uma visão clara de quanto dinheiro pode ter em um período específico;
- gerenciar risco - fica mais fácil avaliar o risco associado a um investimento, o que influencia na sua decisão de investir;
- evitar perdas desnecessárias - calcular o retorno permite evitar investimentos que não são rentáveis ou não atendem às suas expectativas de retorno;
- monitorar desempenho - após o investimento, a análise do retorno auxilia a acompanhar o desempenho e determinar se as expectativas estão sendo atendidas. Caso contrário, é uma opção fazer ajustes ou realocar os recursos;
- tomar decisões informadas - evita decisões impulsivas e emocionais, já que você baseia suas escolhas em números e projeções concretas de retorno;
- métrica universal - se você estiver compartilhando informações sobre seus investimentos com parceiros ou consultores financeiros, essa é uma métrica clara e universalmente compreensível para comunicar o desempenho dos investimentos.
Como calcular a taxa de retorno de investimento em renda fixa?
Para calcular a taxa de retorno de investimento em renda fixa você deve usar a seguinte fórmula:
Rentabilidade (%) = [(Valor Final / Valor Inicial) - 1] x 100
Onde:
- Valor Inicial (VI) - montante investido inicialmente;
- Valor Final (VF) - valor que você possui após o período de investimento, incluindo juros e rendimentos;
- Rentabilidade (%) - porcentagem que representa o ganho ou a perda em relação ao investimento inicial.
Fica mais fácil entender com algum exemplo. Veja:
Suponha que você investiu R$ 800 e, após certo período, o valor aumentou para R$1 mil. Para calcular a rentabilidade:
Rentabilidade (%) = [(R$1.000 / R$800) - 1] x 100
Rentabilidade (%) = (1,25 - 1) x 100
Rentabilidade (%) = 0,25 x 100
Rentabilidade = 25%
Neste exemplo, a rentabilidade do seu investimento é de 25%, isto é, você obteve um ganho de um quarto do valor investido inicialmente.
Para entender melhor, saiba como calcular a taxa justa de um título de renda fixa a partir das instruções da co-fundadora da Nord Investimentos Marília Fontes, especialista em renda fixa. Confira o vídeo:
Como calcular a taxa de retorno em renda fixa com a planilha Nord?
Para ajudá-lo a calcular a conversão de taxas de renda fixa, a Nord Investimentos disponibiliza gratuitamente uma Planilha de Conversão de Ativos. Basta fazer o download gratuito e começar a realizar os cálculos de forma simples e intuitiva.
Essa planilha irá te ajudar a compreender quais são as opções de investimento em renda fixa mais vantajosas. Por exemplo, você poderá analisar se é melhor investir em um CDB com 110% do CDI ou em um CDB prefixado.
É importante fazer uma análise cuidadosa ao investir em títulos de renda fixa para determinar a taxa justa de retorno. Logo, por meio da Planilha de Conversão de Ativos da Nord Research, é possível comparar diversas opções de investimento e determinar qual delas é mais vantajosa para o seu perfil e objetivos.
No caso de títulos pós-fixados, que dependem da trajetória da taxa Selic, é necessário estimar a taxa utilizando informações disponíveis no mercado, como as previsões publicadas pela B3.
A Planilha de Conversão de Ativos permite inserir esses dados e obter uma estimativa da taxa justa para o período de investimento desejado. Além disso, ela oferece a praticidade de calcular automaticamente as taxas equivalentes, facilitando a comparação entre diferentes opções de investimento.
Como estimar a taxa pós-fixada?
O passo a passo para calcular a taxa justa de retorno de um título de renda fixa é o seguinte:
- faça o download gratuito da Planilha de Conversão de Ativos da Nord Research;
- abra a planilha em seu software de planilhas e identifique a opção de investimento em renda fixa que deseja avaliar, como um CDB prefixado ou um CDB pós-fixado;
- analise a taxa oferecida para cada tipo de investimento;
- no caso de um CDB prefixado, é necessário conhecer a taxa oferecida pelo título. Já em um CDB pós-fixado, é preciso saber o valor da taxa estimada;
- acesse o site da B3 (Bolsa de Valores do Brasil) para verificar as previsões da taxa Selic para o período de investimento desejado;
- anote a taxa referencial da B3 para o período em questão;
- na planilha, localize a seção apropriada para o período de investimento em questão. Por exemplo, se o investimento for superior a 2 anos, encontre a opção correspondente;
- insira os dados necessários na planilha. No item "Taxa Referencial", digite a taxa referencial obtida da B3. No caso do CDB prefixado, insira a taxa oferecida pelo título;
- após inserir os dados, a planilha calculará automaticamente as taxas equivalentes e fornecerá a taxa justa de retorno para o título de renda fixa em questão.
É importante analisar os resultados apresentados pela planilha. Ela mostrará as taxas equivalentes para outras opções de investimento em renda fixa, permitindo que você compare e avalie qual opção é mais vantajosa para o seu perfil e objetivos.
Repita o processo para outras opções de investimento que você deseja avaliar, inserindo os dados relevantes na planilha e analisando os resultados obtidos.
Calculando a taxa justa de um título de renda fixa
Suponha que você está considerando fazer um investimento e está indeciso entre as opções: CDB Daycoval com 106% do CDI ou CDB Daycoval pré-fixado com 10,95% ao ano.
No caso de um CDB pós-fixado, não é possível determinar exatamente quanto ele renderá porque o seu rendimento dependerá da trajetória da taxa Selic até o vencimento do título, o que passa pelas definições do Copom para a meta de inflação no período.
Embora não seja possível prever com precisão qual será a média da Selic durante esse período, é possível fazer estimativas com base nos dados de mercado.
Diariamente, o mercado estima a trajetória futura da Selic e negocia essas informações na B3. A B3, por sua vez, disponibiliza publicamente essas taxas diariamente. Basta acessar o site da B3 para verificar as previsões da taxa para os próximos anos.
Dessa forma, você pode ver uma estimativa precisa para o período de investimento desejado. Por exemplo, se o investimento for de 2 anos, você pode consultar a tabela da B3 e verificar a taxa prevista para tal época.
Observe a taxa referencial da B3
Em seguida, observe a taxa referencial da B3 para a data escolhida e insira esses dados na Planilha de Conversão de Ativos.
Por exemplo, suponha que você esteja considerando um investimento de 722 dias. Nesse caso, a taxa da B3 para o período seria de 10,30. Acesse a planilha da Nord Research e, na opção "Acima de 2 anos", insira o valor no campo "Taxa Referencial".
Ao inserir esses dados, a planilha calculará automaticamente as tarifas equivalentes e fornecerá aquela que é justa para você. Dessa forma, será possível analisar qual das opções de investimento tende a ser mais vantajosa para o seu perfil e objetivos.
Calculando a taxa justa de um título de renda fixa
Com esse instrumento, você pode comparar se outros investimentos valem a pena, por exemplo: CDB Prefixado ou LCA Prefixada? CDB Prefixado ou CDB Pós-fixado?
A medida que o investidor realizar combinações diferentes para contrapor com uso da planilha, ele vai conseguir traçar um panorama sobre o que é mais vantajoso entre os produtos da renda fixa aos quais tem acesso.
Além disso, vale destacar que o arquivo fornecido pela Nord permite converter vários tipos de taxas, o que torna as simulações cada vez mais precisas:
- Pré-fixadas;
- Pós-fixadas;
- Isentas;
- Não isentas.
E então, percebe como calcular a taxa de retorno de investimento pode ser vantajoso para as suas decisões financeiras? Como visto, esse cálculo ajuda a planejar metas financeiras, avaliar oportunidades de investimento, gerenciar riscos, monitorar o desempenho das aplicações, entre outros aspectos.
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Resumindo
Qual é a taxa ideal de retorno de investimento?
Não existe taxa ideal de retorno de investimento, mas é fundamental que ela, no mínimo, supere a inflação. Assim, é possível aumentar seu poder de compra ao longo do tempo em vez de ver seu patrimônio ser depreciado, como ocorreria se ele tivesse ficado estagnado, sem aplicações.
Como saber se um investimento é viável?
Para saber se um investimento é viável você deve:
- analisar a rentabilidade;
- avaliar o prazo de retorno para decidir se ele se enquadra com os seus objetivos e e necessidades;
- verificar o montante mínimo para aplicação;
- identificar os custos e tributos envolvidos na operação.
Após reunir essas informações, o investidor estará apto para saber se há viabilidade naquela operação para o caso dele.